Top Select Germany: Anpassungen nach Review vom 26.07.2015

Seit dem letzten Review vom 12.07.05.2015 hat das „Top Select Germany“ wikifolio ca 0,5% abgegeben  (Vergleichsindex 75% DAX & 25% REX  -1,3%).

Nach dem neuen Review kommt es zu einem Austausch von 3 Aktien. Die Aktienquote soll zunächst unverändert 75% betragen, eine Herabsetzung um 50% wegen der nun wieder tendenziell negativen mittelfristigen Marktlage ist jedoch wahrscheinlich.

Nach dem Portfolioreview sieht das wikifolio „Top Select Germany“ wie folgt aus:

a) Aktienselektion (4 je Index, in Klammern die Bilanz eines Verkaufs):
DAX
Aktie Verkauft wurde hierfür Kommentar
Daimler
Infineon
SAP
Dt Börse
MDAX
Aktie Verkauft wurde hierfür Kommentar
Rhön Klinikum
GEA
Symrise
Dt Euroshop  (neu)  Zalando (-3,9%)
TecDAX 
Aktie   Verkauft wurde hierfür             Kommentar
Wirecard (neu)  Dialog Semi (+2,6%)
United Internet
Car Zeiss
Bechtele
SDAX
Aktie   Verkauft wurde hierfür            Kommentar
Hamborner Reit
TLG Immo (neu) Deutsche Office (+-0,0%)  Dt Office wurde wg nicht erfülltem Limit-Kauf-Auftrag nicht hinzugefügt
Grenkeleasing (neu)  Amadeus Fire (+-0,0%)  Amadeus Fire wurde wg nicht erfülltem Limit-Kauf-Auftrag nicht hinzugefügt
KWS Saat
b) Investitionsquote

Die Aktien-Investitionsquote soll nach Bestimmung der makroökonomischen KPIs 75% betragen und liegt zur Zeit auch bei ca 75% (+22%).

Nächstes reguläre Review: 09.08.2015

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Top Select Germany Fundamental: Anpassungen nach Review vom 26.07.2015

Das „Top Select Germany Fundamental“ wikifolio hat seit dem letzten Review vom 12.07.2015 ca 1,0% zugelegt (Vergleichsindex 50% DAX & 50% REX: ca -0,8%).

Es wurden 7 Aktien ausgetauscht, 3 Aktien füllen nun vorher unbesetzte Positionen. Die Aktienquote steigt somit auf ca 80%.

Die momentane Aktienselektion gemäss Depotkriterien nach dem Review:

Aktienselektion (4 je Index, in Klammern die Bilanz eines Verkaufs):
DAX
Aktie                  Verkauft wurde hierfür            Kommentar         
Fresenius (neu)  Dt Börse (+1,7%)
Munich Re (neu)  SAP (+1,5%)
unbesetzt
unbesetzt

 

MDAX
Aktie                  Verkauft wurde hierfür            Kommentar         
Fuchs Petrolub
Hugo Boss (neu)  Zalando (-3,5%)
Rhön Klinikum (neu)  vorher unbesetzt
Symrise (neu)  vorher unbesetzt
TecDax
Aktie                  Verkauft wurde hierfür            Kommentar         
United Internet (neu)  Pfeiffer Vacuum (-1,3%)
RIB Software (neu)  Sartorius (+24,9%)
Carl Zeiss Meditech (neu)  vorher unbesetzt
unbesetzt

 

SDAX
Aktie                  Verkauft wurde hierfür            Kommentar         
TLG Immo (neu)  Rational (+2,6%)
Dt Office (neu)  Hornbach Baumarkt (-4,4%)
KWS Saat
Grenkeleasing

Aktienquote: ca 80% (+25%)

Nächstes Review: 09.08.2015

Top Select Germany Dynamisch: Review vom 26.07.2015

Status „Top Select Germany Dynamisch“: Publiziert (nicht investierbar)

Das „Top Select Germany Dynamisch“ wikifolio hat seit dem letzten Review vom 12.07.2015 ca 1,3% zugelegt (Vergleichsindex DAX: ca -2,0%). Es markierte ein neues Allzeithoch (100,34).

Nach dem letzten Review wurden 4 Werte ausgetauscht.

Für das   „Top Select Germany Dynamisch“ wurden nach dem neuesten Review folgende Änderungen implementiert:

a) Aktienselektion:

Aktie Verkauft wurde hierfür Kommentar
DAX
 Beiersdorf (-0,7%)
MDAX
Gerresheimer
Wincor Nixdorf
Gerry Weber (TD3M4V, neu)  Klöckner (-0,6%)
Bilfinger (TD3L90 ; neu)
TecDAX
Morphosys
Bechtele
Carl Zeiss
SDAX
Borussia Dortmund (neu)  GfK (-1,2%)
Puma  kein Discountzertifikat verfügbar
Biotest (neu)  Gesco (-0,8%)  kein Discountzertifikat verfügbar
b) Investitionsquote

Die Aktien-Investitionsquote liegt bei ca 100% (+-0%).

Nächstes reguläre Review: 09.08.2015

Top Select Germany Neue Stärke: Anpassungen nach Review vom 26.07.2015

Status „Top Select Germany Neue Stärke“: Publiziert (nicht investierbar)

Seit dem letzten Review vom 12.07.2015 hat das „Top Select Germany Neue Stärke“ wikifolio ca 2,1% zugelegt  (Vergleichsindex DAX  -2,0%).

Zwischenzeitlich erreichte „Top Select Germany Neue Stärke“ ein neues Allzeithoch (121,27).

Das Review führte zu einem Austausch von insgesamt 4 Aktien. Die Auswahl der neuen Aktien gibt einen Hinweis auf das zugrunde liegende Bewertungssystem. Es kommen vorallem „defensivere“ Aktien hinzu. Viele Scores im Bewertungssystem beruhen auf eine relative Performance gegenüber einem Durchschnitt. In den vergangenen, volatileren Wochen erzielten die „defensivere“ Aktien deutlich mehr Punkte, was auch eine „neue Stärke“ ist.

Die Änderungen am „Top Select Neue Stärke“ wikifolio sehen wie folgt aus:

a) Aktienselektion (4 je Index, in Klammern die Bilanz eines Verkaufs):
Aktie Verkauft wurde Kommentar
DAX
Dt Börse
Munich Re (neu)
MDAX
Dt Euroshop
Symrise
Krones (neu)
TecDAX
 Stratec Biomed (+8,1%)
 Jenoptik (+3,3%)
 Dialog Semi (-3,1%)
Quiagen
Carl Zeiss
SDAX
Amadeus Fire
Baywa (neu)  DIC Asset (+-0%)  DIC Asset wurde nach dem letzten Review nicht gekauft, da es das Kauf-Limit nicht erfüllt hat
 Zeal Network (neu)
b) Investitionsquote

Aktien-Investitionsquote : 100%

Nächstes Review: 09.08.2015

Top Select Germany by Analysts: Anpassungen nach Review vom 26.07.2015

Nach dem Portfolioreview gab es im wikifolio „Top Select Germany by Analysts“  Depotanpassungen gemäss Depotregeln.
Die Highlights:

– Das „Top Select Germany by Analysts“ wikifolio hat seit dem letzten Review ca 1,2% abgegeben (Vergleichsindex 75% DAX & 25% REX  ca -1,3%)

– VW korrigiert seit längerer Zeit – nun muss VW das Depot verlassen, da jetzt auch die Analysten VW weniger positiv bewerten. Aus dem DAX erfüllt somit nur noch Daimler die Depotkriterien.

– Nur SAP steht zur Zeit knapp vor der Aufnahme ins Depot, die Analystenquoten (Verhältniss Kauf- zu Verkauf-Empfehlung) muss allerdings noch etwas zulegen.

– Aus dem MDAX kommen 2 neue Aktien hinzu, wobei eine Aktie Hochtief ersetzt („Top Select Germany by Analysts“-Kursziel wurde erreicht).

Depotänderungen (maximal 6 Aktien pro Index; in Klammern die Verkaufsbilanz):

DAX:
Aktie                  Verkauft wurde hierfür            Kommentar         
Daimler
unbesetzt (neu)  VW (-20,2%)  VW unterschreitet die Mindestanalystenquote von 60%
unbesetzt
unbesetzt
unbesetzt
unbesetzt
MDAX:
Aktie                      Verkauft wurde hierfür          Kommentar          
Jungheinrich
Aareal Bank (neu)  Hochtief (+5,6%)  Hochtief hat nun wg guter Performance weniger als 6% Kurspotential  ; Aareal Bank nun mit >60% Analystenquote
Airbus
Kion
LEG Immo (neu)  vorher unbesetzt  LEG Immo nun mit 60% Analystenquote
unbesetzt
Aktienquote:  ca 49% (+-0%)
Staatsanleihenquote: ca 45% (+-0%)
Cashquote: ca 6% (+-0%)

Nächstes Review: 09.08.2015

Top Select Germany: Anpassungen nach Review vom 12.07.2015

Seit dem letzten Review vom 21.06.05.2015 hat das „Top Select Germany“ wikifolio ca 0,8% zugelegt  (Vergleichsindex 75% DAX & 25% REX  +2,9%).

Nach dem neuen Review kommt es zu einem Austausch von 5 Aktien.

Die weitere und deutliche Erholung der Märkte von heute (13.07.2015 – ersthafte Aussicht auf eine Lösung der Griechenland-Schuldenkrise) führte zu einer Investitionsquotenänderung – die allgemeine, mittelfristige Marktentwicklung ist nun positiv –  die „Top Select Germany“ Indikatoren blieben jedoch noch negativ. Die Aktienquote soll somit auf 75% steigen (+25% für eine positive Marktentwicklung und +25% für die damit verbundene Deaktivierung der „Sell in May“-Regel). Sollten sich die Ergebnisse des „Top Select Germany“ Bewertungssystems im Durchschnitt ebenfalls positiv entwickeln, wird die Aktienquote um weitere 25% angehoben, das Depot wäre dann wieder voll investiert.

Die Erhöhung der Aktienquote wird über Limit-Orders implementiert. Nur falls die Aktienkurse intraday-Widerstände überschreiten, wird der Zukauf getätigt. Zum Zeitpunkt der Veröffentlichung des Artikels waren noch 5 Limit Orders offen, die Aktienquote beträgt somit zur Zeit und vorerst „nur“ 47%.

Nach dem Portfolioreview sieht das wikifolio „Top Select Germany“ wie folgt aus:

a) Aktienselektion (4 je Index, in Klammern die Bilanz eines Verkaufs):
DAX
Aktie Verkauft wurde hierfür Kommentar
Daimler
Infineon
SAP
Dt Börse (neu)  HDCement (+0,6%)
MDAX
Aktie Verkauft wurde hierfür Kommentar
Rhön Klinikum
GEA
Symrise
 Zalando (neu) CTS Eventim +2,4%)
TecDAX 
Aktie   Verkauft wurde hierfür             Kommentar
Dialog Semi
United Internet
Car Zeiss (neu)  Pfeiffer Vacuum (+1,9%)
Bechtele
SDAX
Aktie   Verkauft wurde hierfür            Kommentar
Hamborner Reit
Deutsche Office (neu)  Gesco (-2,4%)
Amadeus Fire (neu)  Hornbach Baumarkt (+1,4%)
KWS Saat
b) Investitionsquote

Die Aktien-Investitionsquote soll nach Bestimmung der makroökonomischen KPIs 75% betragen und liegt zur Zeit bei ca 47% (+22%). Sollten die offenen Limit-Orders bedient werden, steigt die Aktienquote auf ca 75% (+50%).

Nächstes reguläre Review: 26.07.2015

Top Select Germany Neue Stärke: Anpassungen nach Review vom 12.07.2015

Status „Top Select Germany Neue Stärke“: Publiziert (nicht investierbar)

Seit dem letzten Review vom 21.06.2015 hat das „Top Select Germany Neue Stärke“ wikifolio ca 3,1% zugelegt  (Vergleichsindex DAX  +3,9%).

Das Review führte zu einem Austausch von insgesamt 7 Aktien. Die Auswahl der neuen Aktien gibt einen Hinweis auf das zugrunde liegende Bewertungssystem. Es kommen vorallem „defensivere“ Aktien hinzu. Viele Scores im Bewertungssystem beruhen auf eine relative Performance gegenüber einem Durchschnitt. In den vergangenen, volatileren Wochen erzielten die „defensivere“ Aktien deutlich mehr Punkte, was auch eine „neue Stärke“ ist.

Für 2 Aktien bestehen zZt noch Limit-Kauf-Orders (Jenoptik, DIC Asset). Sollten diese bedient werden, verbleibt die Aktienquote unverändert bei ca 100%.

Die Änderungen am „Top Select Neue Stärke“ wikifolio sehen wie folgt aus:

a) Aktienselektion (4 je Index, in Klammern die Bilanz eines Verkaufs):
Aktie Verkauft wurde Kommentar
DAX
Dt Börse (neu)  Fresenius (+7,0%)
MDAX
Dt Euroshop (neu)  MTU (+1,7%)
Symrise
 Evonic (+3,5%)
 MLP (-2,2%)
TecDAX
Stratec Biomed
Jenoptik (neu)  Sartorius (+16,1%)
Dialog Semi
Quiagen (neu)  Evotec (-8,5%)
Carl Zeiss (neu)
SDAX
Amadeus Fire (neu)  Hella (-2,8%)
DIC Asset (neu)
b) Investitionsquote

Aktien-Investitionsquote : 100%, sollten die Limit-Orders bedient werden.

Nächstes Review: 26.07.2015

Top Select Germany Fundamental: Anpassungen nach Review vom 12.07.2015

Das „Top Select Germany Fundamental“ wikifolio hat seit dem letzten Review vom 21.06.2015 ca 1,0% zugelegt (Vergleichsindex 50% DAX & 50% REX: ca -0,8%).

Es wurden 2 Aktien ausgetauscht, eine Aktien wurden ohne Ersatz verkauft, 2 Aktien füllen nun vorher unbesetzte Positionen. Grenkeleasing wird über eine Limit Order gekauft, da sich Grenkeleasing intraday abwärts bewegt hat. Sollte die Limit-Order bedient werden, erhöht sich die Aktienquote auf ca 62%, sonst verbleibt sie unverändert bei ca 55%.

Die momentane Aktienselektion gemäss Depotkriterien nach dem Review:

Aktienselektion (4 je Index, in Klammern die Bilanz eines Verkaufs):
DAX
Aktie                  Verkauft wurde hierfür            Kommentar         
Dt Börse (neu) Infineon (-3,6%)
SAP
unbesetzt
unbesetzt

 

MDAX
Aktie                  Verkauft wurde hierfür            Kommentar         
Fuchs Petrolub
Zalando (neu) CTS eventim (+2,5%)
unbesetzt (neu)  Rhön-Klinikum (-0,3%)
unbesetzt
TecDax
Aktie                  Verkauft wurde hierfür            Kommentar         
Pfeiffer Vacuum
Sartorius
unbesetzt
unbesetzt

 

SDAX
Aktie                  Verkauft wurde hierfür            Kommentar         
Rational
Hornbach Baumarkt
KWS Saat (neu)  vorher unbesetzt
Grenkeleasing (neu)  vorher unbesetzt

Aktienquote: ca 55% (+-0%)   (ca 62%, sollte die Limit-Order auf Grenkeleasing bedient werden).

Nächstes Review: 26.07.2015

Top Select Germany by Analysts: Anpassungen nach Review vom 12.07.2015

Nach dem Portfolioreview gab es im wikifolio „Top Select Germany by Analysts“  Depotanpassungen gemäss Depotregeln.
Die Highlights:

– Das „Top Select Germany by Analysts“ wikifolio hat seit dem letzten Review ca 0,1% zugelegt (Vergleichsindex 75% DAX & 25% REX  ca -0,8%)

– Es erfüllt nun eine weitere Aktie die Depotbedingungen (Kion), die Aktienquote steigt somit auf  ca 50%. Unter den zur Auswahl stehenden Aktien halten sich aber die Analysten weiterhin mit klaren Kaufempfehlungen zurück, daher bleibt das wikifolio nur eingeschränkt investiert.

– Bayer, Fresenius und SAP stehen knapp vor der Aufnahme ins Depot, die Analystenquoten (Verhältniss Kauf- zu Verkauf-Empfehlung) müssen allerdings noch etwas zulegen.

Depotänderungen (maximal 6 Aktien pro Index; in Klammern die Verkaufsbilanz):

DAX:
Aktie                  Verkauft wurde hierfür            Kommentar         
VW
Daimler
unbesetzt
unbesetzt
unbesetzt
unbesetzt
MDAX:
Aktie                      Verkauft wurde hierfür          Kommentar          
Jungheinrich
Hochtief
Airbus
Kion (neu)  vorher unbesetzt
unbesetzt
unbesetzt
Aktienquote:  ca 50% (+10%)
Staatsanleihenquote: ca 45% (+-0%)
Cashquote: ca 5% (-10%)

Nächstes Review: 26.07.2015

Top Select Germany Dynamisch: Review vom 12.07.2015

Status „Top Select Germany Dynamisch“: Publiziert (nicht investierbar)

Das „Top Select Germany Dynamisch“ wikifolio hat seit dem letzten Review vom 21.06.2015 ca 2,8% zugelegt (Vergleichsindex DAX: ca +3,9%). Es markierte einen neuen Jahreshöchststand (der DAX ist ca 6% vom Jahreshöchststand entfernt). Grund für den Jahreshöchstand ist vorallem SMA Solar, die seit Kauf 87,4% zulegen konnten und nun verkauft wurden. SMA Solar war ein idealer Trade ganz im Sinne der Depotstrategie: Hat eine Aktie einen hohen negativen Abstand zur 200 Tage Linie (damals -40%), aber positive kurz- bis mittelfristige Kennzahlen, so ergibt sich eine sehr gute Bewertung. Ist die Bewertung höher als bei allen anderen in Frage kommenden Aktien, so wird die Aktie gekauft. Auch die Haltedauer war im Sinne der Depotstrategie (solange halten, bis die Bewertung einen Mindestwert unterschreitet). Ebenfalls scheint die systematische Gewinnmitnahme zu funktionieren. SMA Solar hat nun einen so hohen positiven Abstand zur 200 Tage  Linie, dass die Bewertung unter den Mindestwert gefallen ist, SMA Solar wurde verkauft.

Nach dem letzten Review wurden 6 Werte ausgetauscht. Puma ist dabei die einzige Aktie, die aufgrund ihres hohen Abstands zur 200 Tage Linie aufgenommen wurde. Daher müsste in Puma eigentlich über ein Discountzertifikat investiert werden, es steht aber leider keine Discountzertifikat zur Verfügung, das den Depotdefinitionen entspricht.

Für das   „Top Select Germany Dynamisch“ wurden nach dem neuesten Review folgende Änderungen implementiert:

a) Aktienselektion:

Aktie Verkauft wurde hierfür Kommentar
DAX
Beiersdorf (neu)
MDAX
Gerresheimer (neu)  FuchsPetro ( TD2M3B ; +1,4%)
Wincor Nixdorf
Klöckner
 Südzucker – Discount ( TD2SQV ; +3,5%)
TecDAX
Morphosys
Bechtele (neu)  SMA Solar (+87,4%)
Carl Zeiss (neu)  QSC  (-3,8%)
SDAX
GfK (neu)  MLP (-2,5%)
Puma (neu)  HD Druck (-1,1%)  kein Discountzertifikat verfügbar
b) Investitionsquote

Die Aktien-Investitionsquote liegt bei ca 100% (+-0%).

Nächstes reguläre Review: 26.07.2015